新NISAで投資はじめ(4)、配当と値上がり益で1粒で2度おいしい「高配当株」
生涯非課税枠が1人あたり1800万円になる「新NISA」がスタートした2024年に目立つのは「高配当株」に着目したファンドの躍進だ。1月24日には新たに「成長投資枠」の対象銘柄として「Tracers 日経平均高配当株50インデックス(奇数月分配型)」と「インデックスファンド日経平均高配当株50(奇数月分配型)」が追加された。いずれも日本株の中で配当利回りが高い株式を投資対象に組み入れるファンドだが、米国株式を対象とした「高配当株ファンド」も根強い人気があり、現在の投信人気の潮流の1つになっている。なぜ、「高配当株」は人々を惹きつけるのだろうか?
今年1月19日までの資金流出入状況をみると、株式インデックスファンドで「全世界株式(オール・カントリー)」「米国株式(S&P500)」「米国株式(NASDAQ100)」「インド株インデックス」などが選好されているが、これに次いで目立つのが「半導体株」と「高配当株」にフォーカスしたファンドだ。「高配当株」に着目した投資信託については、資金流入額ランキングで第9位に「SBI 日本高配当株式(分配)ファンド(年4回決算型)」、第10位に「日本好配当リバランスオープン」、第21位に「日本好配当株投信」、第28位に「米国株式配当貴族(年4回決算型)」、第38位に「日経平均高配当利回り株ファンド」が入るなど、全4414銘柄の中で、上位にランクされる銘柄が目立った。これらはいずれも「成長投資枠」の対象に入っている。
「高配当株」とは、株式の「配当」が高い株式(銘柄)をいう。配当は、銘柄ごとに異なり、1年間の決算の内容に応じて売上から経費を差し引いた後の余剰金を株主に分配している。原則として年1回支払われるが、多くの企業で年2回の配当(半年ごと)を支払っている。配当金は、企業から「1株当たり30円」などと発表がされている。配当利回りは、株価の時価で1株当たりの配当金を割って求める。株価が1000円の株式が年間30円の配当を実施しているのであれば、配当利回りは30÷1000で求められ、年3%ということになる。配当は一度決まってしまうと動かないため、株価が下落すれば配当利回りは高くなる。2023年12月現在で東京証券取引所のプライム市場の上場銘柄の配当利回りは単純平均で2.16%、加重平均利回りで2.17%という水準だ。この平均水準から一定程度高い配当利回りのある銘柄を高配当銘柄といっている。